[发明专利]一种通过合约滚动方式获取稳定历史数据的方法

说明书

本发明公开了一种通过合约滚动方式获取稳定历史数据的方法，是指历史数据使用在任一维度上将相似特征的数据截取后拼接成一个具有同一特征的稳定数据；所述维度包括按照离到期从近到远、主力程度从大到小、价格波动从大到小或先按照主力程度从大到小后按照离到期从近到远的排序；本发明精准的满足了国内期货市场环境的历史数据跟踪要求，为组合保证金落地实施提供了基础支撑。

技术领域

本发明属于期货证券行情数据分析领域，尤其涉及了一种通过合约滚动方式获取稳定历史数据的方法。

背景技术

在通过历史数据预测未来的方法(如“历史模拟法“)中，如何获取稳定的具有代表性的数据往往决定着预测结果的好坏。在期货证券行业许多参数的设置依赖于历史数据，在设置合约未来参数时，如果找出能够完美代表该合约在当前所处情景下的过去一段时间的表现，才能得到可靠的面向未来预测的参数。

另一方面，随着我国开展组合保证金方面的研究和落地准备工作，组合保证模型所依赖的历史数据是基础性的研究工作，由于我国期货市场在板幅，合约周期性等方面与国外存在显著性的差异，因此在形成稳定历史数据时，需要充分考虑国内市场的客观情况。

从历史数据看，单个合约距离交割月远近不同，合约月份不同，行情波动有很大差异，如果完全用单个合约的历史数据来预测未来，有两方面的缺点：

1)刚上市的合约时间较短，历史数据不稳定，不能代表合约未来的行情走势；

2)合约离交割月远近不同，行情波动幅度不一致，随着临近交割，行情会出现较大的波动，使用较小的波动行情预测较大的波动行情，结果偏差很大。

发明内容

针对上述问题，本发明提出了一种通过合约滚动方式获取稳定历史数据的方法，很好的解决了完全用单个合约的历史数据预测未来的不准确性的问题。

为了实现上述目的，本发明采用的技术方案如下：一种通过合约滚动方式获取稳定历史数据的方法，是指历史数据使用在任一维度上将相似特征的数据截取后拼接成一个具有同一特征的稳定数据；

所述维度包括按照离到期从近到远、主力程度从大到小、价格波动从大到小或先按照主力程度从大到小后按照离到期从近到远的排序；

进一步的，所述合约滚动方式包括期货或期权下的离到期合约滚动和主力合约滚动。

进一步的，期货离到期合约滚动指将任一品种上的合约，按照距离到期从近到远的时间依次排序，形成滚动合约；当最近月份合约距离最后交易日有n个交易日时，将最近月份合约剔除，并使用次近月合约替换为最近月合约，以此类推。

进一步的，期货主力合约滚动指按照品种上的主力合约排序方法依次排序，然后按照主力合约排序进行合约滚动。

进一步的，所述主力合约排序方法描述如下：

1)当日所有合约按持仓量由大到小进行排序，依次分为主力合约、次主力合约，并共跟踪m2个月份；

2)若多个合约持仓量相等，则按照成交量由大到小依次排序；

3)若成交量相等，维持与前一天不变的合约顺序；若前一天该合约不存在，则按照距离交割的时间由近到远排序；

4)若滚动后的位于第一列的主力合约在截止交割月前一个月的第15个日历日仍未被其他合约替代时，则主力合约在下一个交易日自动切换为次主力合约；那么持仓量最大的主力合约转到次主力合约序列；

5)当两个合约的位置变化连续稳定K个交易日后，两者主力关系才能切换；

进一步的，期权离到期合约滚动按离到期时间跟踪期权在市的最临近到期的k1个合约，组成波动率变动序列；离到期n1天剔除滚动序列。