[发明专利]电子装置、非标债权资产估值方法和计算机可读存储介质

权利要求书

1.一种电子装置，所述电子装置包括存储器和处理器，其特征在于，所述存储器上存储有非标债权资产估值程序，所述非标债权资产估值程序被所述处理器执行时实现如下步骤：

获取步骤：获取一笔资产在预设时间区间内各个还款日对应的无风险利率、信用利差及现金流，所述预设时间区间以估值日为起始时间，且以该笔资产的到期日为终止时间；

计算步骤：将预先确定的固定点差、所述预设时间区间内各个还款日对应的无风险利率和信用利差代入至预先建立的折现率公式中进行计算，得到所述预设时间区间内各个还款日对应的折现率；

估值步骤：将所述预设时间区间内各个还款日对应的现金流及折现率代入至预先建立的估值公式进行计算，得到该笔资产在所述估值日的公允价值。

2.如权利要求1所述的电子装置，其特征在于，所述处理器执行所述非标债权资产估值程序，在所述计算步骤之前，还实现以下步骤：

获取该笔资产的交易金额，以及在该笔资产的生命周期内各个还款日对应的无风险利率、信用利差、现金流，该笔资产的生命周期是以起息日为起始时间且以所述到期日为终止时间的时间区间；

将该笔资产的交易金额，以及在该笔资产的生命周期内各个还款日对应的无风险利率、信用利差、现金流代入至预先建立的固定点差计算公式进行计算，得到所述固定点差；

所述固定点差计算公式包括：

其中，S代表交易金额，Z代表固定点差，CF_t1代表该笔资产的生命周期内第t1个还款日对应的现金流，A_t1代表该笔资产的生命周期内第t1个还款日对应的无风险利率，B_t1代表该笔资产的生命周期内第t1个还款日对应的信用利差，N1代表该笔资产的生命周期内还款日的总数量，t1、N1为正整数。

3.如权利要求1或2所述的电子装置，其特征在于，所述折现率公式包括：

r_t2＝A_t2+B_t2+Z

所述估值公式包括：

其中，r_t2代表所述预设时间区间内第t2个还款日对应的折现率，A_t2代表所述预设时间区间内第t2个还款日对应的无风险利率，B_t1代表所述预设时间区间内第t2个还款日对应的信用利差，Z代表固定点差，V代表该笔资产在所述估值日的公允价值，CF_t2代表所述预设时间区间内第t2个还款日对应的现金流，N2代表所述预设时间区间内还款日的总数量，t2、N2为正整数。

4.如权利要求1或2所述的电子装置，其特征在于，在所述获取步骤中，所述获取一笔资产在预设时间区间内各个还款日对应的无风险利率的步骤包括：

获取该笔资产在所述估值日的第一预设收益率曲线；

根据所述第一预设收益率曲线，确定所述预设时间区间内各个还款日对应的第一预设收益率，并将所述预设时间区间内各个还款日对应的第一预设收益率作为无风险利率。

5.如权利要求1或2所述的电子装置，其特征在于，在所述获取步骤中，所述获取一笔资产在预设时间区间内各个还款日对应的信用利差的步骤包括：

获取该笔资产的资产类型及内部评级；

根据该笔资产的内部评级及预先确定的内部评级与外部评级之间的映射关系，确定该笔资产的外部评级；

根据该笔资产的资产类型及外部评级，获取该笔资产在所述估值日的第二预设收益率曲线；

根据所述第二预设收益率曲线，确定所述预设时间区间内各个还款日对应的第二预设收益率，并将所述预设时间区间内各个还款日对应的第二预设收益率作为信用利差。